Crypto : Un trader perd 2 millions de dollars à cause d’un simple swap sur Uniswap
Une erreur qui coûte très cher. Sur les plateformes d’échange décentralisées (DEX), un simple clic peut parfois suffire à faire disparaître une fortune. Un trader crypto en a fait l’amère expérience après avoir échangé plus de 2 millions de dollars d’Ether. Une erreur de routage a permis à un acteur spécialisé dans le MEV (Maximal Extractable Value) de capter l’essentiel de la valeur de la transaction.
Points clés
- Un trader crypto a perdu plus de 99 % de la valeur de son swap de 1 126 ETH
- Le routeur 0x a dirigé la transaction vers une pool Uniswap v3 à très faible liquidité
- Titan Builder a capté près de 1,8 million de dollars grâce à un arbitrage exécuté dans le même bloc
- Les experts rappellent l’importance de vérifier le routage d’un swap avant de signer une transaction
Un swap crypto qui tourne à la catastrophe
Le trader crypto souhaitait échanger 1 126,44 ETH, soit environ 2,01 millions de dollars, sur un échange décentralisé. Au lieu d’emprunter une route offrant une liquidité suffisante, le 0x Router a fait transiter l’ordre par une pool AVAIL/WETH de Uniswap v3 particulièrement peu liquide.
Résultat : la transaction s’est exécutée à un prix environ 120 fois supérieur à la valeur réelle du marché. Les ETH ont d’abord été convertis en jetons AVAIL, avant d’être échangés contre 5 776 LIT. À l’arrivée, ces derniers ne valaient plus qu’environ 14 500 dollars, soit une perte de 99,3 %.
Dans le même bloc Ethereum, Titan Builder, l’un des principaux constructeurs de blocs du réseau, a immédiatement exploité cette anomalie de prix. En réalisant un arbitrage instantané, il a récupéré près de 1,8 million de dollars. Selon GoPlus Security, il ne s’agit pas d’une attaque de type sandwich, mais d’un same-block backrun, une technique MEV consistant à profiter d’une transaction déjà exécutée pour capturer un écart de prix.
Comment éviter ce type de mésaventure ?
Pour plusieurs analystes on-chain, ce type d’incident rappelle qu’il ne faut jamais signer une transaction sans vérifier le chemin qu’elle emprunte.
Le trader Ruslan Khairullin résume la situation :
« C’est ce qui se passe lorsque vous cliquez sur confirmer plus vite que vous ne lisez l’itinéraire. Une leçon douloureuse à voir en temps réel. »
Ruslan Khairulin, trader crypto – Source : Compte X
Avant de valider un swap, il est recommandé de contrôler les différents pools empruntés, surtout lorsqu’un agrégateur de liquidité comme 0x ou 1inch construit automatiquement le parcours de la transaction. Une route passant par un pool peu liquide peut provoquer un glissement de prix (slippage) extrêmement important et créer une opportunité idéale pour les acteurs spécialisés dans le MEV.
L’affaire rappelle également que les risques sur les DEX ne se limitent pas aux hacks ou aux arnaques. Entre les bots MEV, les arbitrages automatisés et les erreurs de routage, une transaction pourtant parfaitement valide peut parfois coûter plusieurs millions de dollars. Pour les utilisateurs de la DeFi, quelques secondes passées à vérifier les détails d’un swap peuvent éviter une perte irréversible.
Le Journal Du Coin
Un article de la rédaction. Le Journal du Coin, premier média d’actualités francophone sur la cryptomonnaie, Bitcoin, et les protocoles blockchain.
