Quel est le stablecoin le plus sécurisé ? Vérifiez grâce à ce site !

Nous mettons un point d’honneur à sélectionner avec soin chaque stablecoin intégré au Club 25 %, afin d’assurer à mes lecteurs un rendement optimal et sécurisé. Dans cette démarche constante de vigilance, nous vous présentons Bluechip.org, une agence indépendante qui attribue des notes claires aux stablecoins pour mieux identifier leurs forces et faiblesses.

Cet article vous est proposé par 21M ⭕, la communauté des investisseurs cryptos à l’origine du Club 25%.

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Bluechip.org : une réponse à la crise des stablecoins

Après l’effondrement spectaculaire du stablecoin Terra Luna en 2022, le marché crypto reste prudent vis-à-vis des stablecoins dits « fiables ». Bluechip.org se présente comme une solution à ce problème : c’est une agence de notation indépendante à but non lucratif, qui note la sécurité économique des stablecoins de manière transparente.

La méthodologie utilisée repose sur 6 critères regroupés sous l’acronyme SMIDGE :

• Stability : Qualité et transparence des réserves (ex : cash, obligations).
• Management : Solidité de l’équipe et de la gouvernance.
• Implementation : Sécurité technique (audits smart contracts, gestion des bugs).
• Decentralization : Niveau réel de décentralisation et risque de centralisation.
• Governance : Comment les décisions clés sont prises et exécutées.
• Externals : Facteurs externes (régulation, contexte macroéconomique).

Que dit BlueChip de l’USDT et de l’USDC ?

Bluechip considère l’USDC comme l’un des stablecoins les plus sûrs, mais ne le positionne qu’à la 8ème place du classement avec une note B+. 

Ses réserves sont 100 % collatéralisées, principalement en bons du Trésor américain à court terme et en dépôts bancaires séparés.

Toutefois, Circle n’a pas encore démontré la « bankruptcy-remoteness », et l’absence de garanties solides sur la restructuration de ses réserves limite sa note. Bluechip suggère que l’USDC pourrait passer à A- si Circle peut prouver que ses réserves sont à l’abri d’une faillite et introduire des délais de rachat transparents.

L’USDT en revanche est encore moins bien classé. Il arrive à la 16ème place avec une note de D.

L’USDT bénéficie d’une liquidité exceptionnelle et est largement utilisé dans le monde entier, notamment sur les plateformes centralisées. Environ 79 % de ses réserves sont investies dans des bons du Trésor, mais les 21 % restants se composent d’actifs plus risqués (prêts garantis, obligations, or, bitcoins…).

Le principal reproche de Bluechip concerne la transparence insuffisante de Tether sur la composition exacte de ses réserves et sur ses pratiques de gestion des actifs. Malgré quelques progrès (licence DASP au Salvador, attestations trimestrielles), Bluechip maintient sa note D en raison de risques persistants liés à sa gouvernance et à son opaque politique de réserves.

Les 3 meilleurs stablecoins selon Bluechip.org

• RLUSD : Émis par Ripple via Standard Custody (régulé par le NYDFS), RLUSD est adossé à 100 % à des bons du Trésor et dépôts ségrégués chez BNY Mellon. Cette architecture ultra‑liquide et juridiquement protégée lui vaut la note A et la première place du classement Bluechip.

• LUSD : Grâce à sa structure entièrement décentralisée et à une collatéralisation solide exclusivement en Ethereum, le LUSD résiste efficacement aux crises de liquidité. Son mécanisme transparent en fait un choix sûr et clair (Lire notre analyse complète : Mon avis sur le LUSD : j’analyse le stablecoin ultime des ETH-maxis)

• GUSD : Soutenu par la société Gemini, le GUSD offre des réserves extrêmement transparentes, auditées régulièrement par des entités externes réputées. Sa gestion rigoureuse en fait un stablecoin fiable et sécurisé.

… et les 3 pires

• USDD : Émis par l’écosystème TRON, l’USDD présente un fort risque de perte de peg avec une inquiétante opacité sur ses réserves réelles. Son manque de transparence génère une incertitude constante et un risque accru pour les investisseurs.

• BEAN : Connu pour sa fragilité économique intrinsèque, BEAN a déjà subi des attaques de grande ampleur. L’absence persistante d’informations claires sur ses réserves ou sa gouvernance en fait une option hautement risquée.

• Synthetix EUR/USD : Issu de protocoles synthétiques complexes, ce stablecoin est particulièrement vulnérable aux fluctuations imprévues du marché. Sa structure opaque et peu compréhensible augmente considérablement les risques pour ses utilisateurs.

L’avis du Club 25%

Chaque semaine, le Club 25% sélectionne les meilleures stratégies pour générer un revenu passif crypto. Notre objectif : générer 25% par an pendant 10 ans (et x10 notre capital).

Forcément, Bluechip.org est le genre d’outil qu’on adore : il nous aide à maximiser la sécurité de chaque choix réalisé au sein du Club.

Dans la DeFi, on rencontre régulièrement des rendements « incroyables » sur des stablecoins exotiques. Mais attention aux mirages ! Beaucoup finissent par dépeg, passant sous la barre symbolique de 1$.

Et faire +55% APY sur un stablecoin qui dépeg, c’est un pari perdant.

Le choix du stablecoin est donc déterminant pour sécuriser ses rendements. Actuellement, sur les 11 opportunités proposées dans le Club 25%, 9 utilisent l’USDC. Autant dire qu’en termes de solidité, nos stratégies tiennent clairement la route, tout en visant ce rendement élevé de 25% par an.

Lire également : Le hwHLP d’Hyperwave : une pépite à +25 % par an ?